Industria bancaria finaliza el 2022 con resultados históricos: ganaron más de US$ 6.396 millones

Este martes la Comisión para el Mercado Financiero (CMF) publicó los resultados de la industria bancaria al cierre de 2022 y como una moneda, los números mostraron dos caras.

Por un lado, los bancos cerraron el año con utilidades récord de US$ 6.396 millones, registrando un crecimiento de 26,8% en 12 meses.

La CMF explicó que estas cifras se debieron principalmente a un mayor margen de intereses y reajustes, compensado por un aumento en el gasto por pérdidas crediticias y mayores gastos operativos.

Sin embargo, el sistema bancario durante el mes de diciembre registró utilidades por US$ 385 millones, cayendo 19,53% respecto al mes anterior, en línea con el desempeño de los últimos meses.

En la otra cara de la moneda, la Asociación de Bancos (ABIF) explicó que el año cerró con una contracción de 3,4% en las colocaciones totales, la cifra más negativa de los últimos 30 años.

A nivel de cartera, los créditos hipotecarios y los créditos a pymes registraron descensos del 45% y 40% respectivamente.

También se observó que la morosidad aumentó, especialmente en el segmento de consumo, volviendo a los niveles previos a la pandemia.

El gremio que preside José Manuel Mena indicó en un informe que las cifras de actividad crediticia “se insertan en un contexto de desaceleración de la economía, que se encuentra en un proceso de ajuste gradual a los desequilibrios macroeconómicos acumulados en años anteriores”.

Ante el aumento de los niveles de riesgo, la ABIF afirmó que las entidades financieras han incrementado sistemáticamente las provisiones para hacer frente a esta situación.

Esto se reflejó en el índice de provisiones para préstamos, que aumentó 21 puntos básicos en el año, alcanzando el 3,63%.

En el consumo hubo un aumento en el índice de provisiones, que superó el 10% en diciembre, sumando 231 puntos base desde el cierre del año anterior.

El impacto de la inflación

Las ganancias logradas por el banco en 2022 fueron las más altas desde que existen registros. Sin embargo, la ABIF matizó que la rentabilidad ajustada por inflación se mantiene por debajo de su promedio histórico.

El titular de Renta Variable Local de Inversiones Security, Nicolás Libuy, explicó que los resultados del banco fueron impulsados ​​principalmente por “una inflación más favorable que empujó al alza los márgenes de interés neto del sistema, producto del descalce en UF y que impacta directamente en los resultados”. de los reajustes”.

La ABIF recordó que la industria aplica normas contables bajo la normativa IFRS, que contabilizan el efecto de una mayor inflación a través del incremento en el valor de los activos que se reajustan por inflación -por ejemplo, préstamos en UF-, pero no contabilizan el efecto negativo efecto de la inflación sobre el valor del capital que se produce por la corrección monetaria.

Así, el gremio mencionó que “los resultados contables están sesgados por una mayor inflación.

En este sentido, si los resultados se corrigen por el costo de la corrección monetaria, es decir, la parte de la utilidad que debe reinvertirse para compensar la disminución del valor real del capital por la inflación, la rentabilidad ajustada se reduce al 0,52% del activo, por debajo de su media de los últimos años”.

Previsiones para 2023

Para este año, los analistas de la industria pronostican una normalización de las ganancias de la industria, en línea con la mayor desaceleración de la economía y la menor inflación.

“En la medida en que la inflación retroceda, como se espera para el próximo año, los resultados se contraerán”, agregó la ABIF.

La Asociación agregó que dado el desafiante contexto económico para 2023, se “espera que los resultados se mantengan en niveles por debajo de los observados históricamente”.

Ante expectativas de una inflación más contenida y cierta mayor presión sobre el gasto en provisiones dado el contexto económico, Libuy, de Security, proyectó “caídas en torno al 25% en los resultados de los bancos bajo cobertura durante el año”.

Según Constanza Martínez, analista del banco DVA Capital, en el corto plazo “es fundamental mantener buenos niveles de crecimiento en la cartera crediticia. Esto último se complementa con un buen mix de financiación para impulsar los márgenes de interés en los próximos periodos”.

Martínez agregó que otro desafío para el sector será “mantener buenos niveles de colocaciones debe ir de la mano con la calidad de la cartera, manteniendo un bajo riesgo crediticio controlado con provisiones adicionales”.