José Luis Barroillhet, socio de Spencer Stuart, concisamente se define como “un ciudadano del mundo, que lleva 24 años trabajando con los equipos de liderazgo de las empresas mineras del planeta”. Ha puesto a los máximos ejecutivos de las principales compañías del rubro en Chile, como Iván Arriagada en Antofagasta o Jorge Gómez en Collahuasi. “Hemos hecho harta pega de armar esos equipos que están en las empresas”, reveló.
Desde esa posición privilegiada le tocó participar en el Prospectors & Developers Association of Canadá (PDAC), que se celebra cada año en Toronto a inicios de marzo. Y notó varias cosas. La primera: que a las grandes mineras les falta capital y están haciendo ajustes gigantes en sus equipos, imponiendo una mayor disciplina operacional e incluso suspendiendo proyectos. “Albemarle puso en el congelador sus proyectos”, ejemplifica. Newmont está viendo vender seis minas y dos proyectos; en tanto que Anglo American está bajo presión por sus decepcionantes resultados. Incluso BHP está acometiendo una reestructuración global con foco en los costos, explicó Barroillhet.
En la medida que haya metal rojo para fabricar automóviles eléctricos, turbinas y todo lo que se necesita en la transición energética, “necesitaremos litio, tierras raras, y todo lo demás”.
Pero hay una segunda conclusión: que al mundo le falta cobre y que sin este metal rojo, la electromovilidad puede pausarse o truncarse. “Por decirlo de alguna manera”, ejemplifica Barroillhet, “el cobre son los bueyes y los demás minerales críticos son la carreta”.
En la medida que haya metal rojo para fabricar automóviles eléctricos, turbinas y todo lo que se necesita en la transición energética, “necesitaremos litio, tierras raras, y todo lo demás”.
El problema -el real problema- es que cuesta extraer cobre. “Hay pocos proyectos de cobre en el mundo, cuesta hacer los proyectos; el cobre es el verdadero cuello de botella en la electromovilidad”, argumentó.
José Luis Barroillhet, socio de Spencer Stuart. Foto: Julio Castro
Además, el mundo minero está en cambio. “No hay tanta necesidad de carbón, de diamantes o de platino”, explicó. Tampoco “estamos locos por el litio como años atrás”.
“Todo lo otro (cobalto, litio, etc.) viene añadido si tenemos cobre para electrificar el sistema… ése es el gran caballo que va a tirar todo lo demás”, expresó el experto.
¿Y por qué no hay cobre?
Porque es muy difícil y cuesta mucho, señaló. Aunque el Gobierno de Estados Unidos busca que Rio Tinto desarrolle su proyecto San Carlos Apache, las comunidades locales se oponen. Otra faena de clase mundial como Reko Diq -donde Antofagasta Minerals estaba aliada con Barrick y finalmente salió recibiendo un pago de US$ 995 millones- tiene como socio al Gobierno de Pakistán y avanza más lento de lo que el mundo necesita, explicó Barroillhet.
Lo mismo ocurre con Twin Metals, de Antofagasta Minerals, donde hay oposición local al proyecto subterráneo y la empresa de los Luksic lo está reformulando.
“Hay harto cobre en Zambia, en Perú, en México, en Panamá, pero lo pararon”, detalló.
Chile puede tener el 40% de las reservas de cobre conocidas y deberíamos aprovechar las ventajas que tiene el país. “Chile es perfecto para sacar cobre, tiene el recurso geológico, hay puertos cerca, está la pendiente para tirar el mineral hacia abajo”, afirmó.
“Me saco el sombrero por lo que los Lundin (dueña de Caserones y Candelaria) están haciendo en Chile y Argentina y lo que Antofagasta Minerals desarrolla en el Distrito Centinela y en Los Pelambres, así como lo que hacen Capstone, Teck y Codelco”, destacó el head hunter de Spencer Stuart.
En este contexto, apuntó Barroillhet, “Chile debería tener una agenda potente (de desarrollo) de minerales críticos a largo plazo porque los tiene y el mundo los necesita”. Y entre estos materiales está “el cobre, el litio, las tierras raras y el hidrógeno”.
Mujeres chilenas globales
La minería es un sector complejo para atraer talento. “Pasar toda la semana en la alta montaña sin llegar a la casa puede ser una cosa difícil de digerir o andar casi como astronauta en una mina subterránea…, esas cosas pueden ser ´un poco hostiles´, pero la industria es muy entretenida y hay de todo: biólogos, antropólogos, psicólogos, ingenieros, inteligencia artificial, casi como ningún otro rubro tiene todo eso”, destacó Barroillhet. Sin embargo, la minería en Chile tiene una buena valoración, así como Canadá, Australia y Perú. “Buscar gente para la minería en Chile es más fácil que buscar para México o en Argentina”, reveló. Los salarios de los mineros en Chile son similares a los de Canadá y Australia en algunos niveles, pero no en otros, dice Barroillhet. “A la hora de contratar un gerente”, cuenta, “Brasil es más barato, Perú en cambio es más caro”. Spencer Stuart se define como consultora experta en liderazgo, ya que si bien hace servicio de headhunter, su foco fuerte es asesorías en liderazgo, por eso habla harto de eso. “Los mineros chilenos les gusta donde están, en Chile, pero les es atractivo irse a Canadá, Australia, Estados Unidos”, explicó el experto. Pero una tendencia que está emergiendo es la exportación de mujeres mineras. “El logro de BHP de lograr que el 40% de su dotación sea femenina es un tremendo avance”, explicó. Y señaló que las mujeres de la industria tienen menos complejos a la hora de partir a nuevos destinos. “Las empresas mineras de Estados Unidos y Canadá en su búsqueda de igualdad de género, sí pueden llevarse a las mujeres chilenas. Es una tendencia de ahora”, concluyó Barroillhet.
La tramitación del proyecto que refuerza el cumplimiento de las obligaciones tributarias ya entró en tierra derecha.
La comisión de Hacienda del Senado ha despachado varios artículos a Sala, los que se relacionan con temas claves como la nueva gobernanza del Servicio de Impuestos Internos (SII), la nueva forma de aplicar la Norma General Antielusiva (NGA) y la flexibilización del levantamiento del secreto bancario. Se espera que el proyecto se despache a Sala el próximo lunes, para ser votado el miércoles.
Una de las bancadas que tendrá que pronunciarse sobre el proyecto es Demócratas. Un documento de la tienda presidida por Ximena Rincón valora una serie de materias propuestas vía indicaciones por Hacienda, pero también pide aclaraciones en varios puntos del texto.
Así, el texto define ocho temas que consideran van “en la línea de lo correcto”: que se respete el principio de especialidad en materia de Norma Antielusiva; que en caso de aplicar una Norma Especial Antielusión, no se puede aplicar la Norma General Antielusión (NGA) y viceversa, además de que se mantenga la aplicación de la norma a regímenes especiales; que la NGA requiera recomendación del Comité Ejecutivo del Servicio de Impuestos Internos (SII); la creación del Departamento de Normas Generales Antielusión; que se amplíen los plazos para aplicación de la NGA vía suspensión; y que se establece obligación de un apoderado común para grupos empresariales.
La tienda también valora los ajustes que hizo Hacienda a las normas de relación para efectos de fiscalizar a contribuyentes o grupos económicos, fijando que dos o más partes se considerarán relacionadas cuando concurran al menos dos de las siguientes circunstancias: unidad de dirección o administración; dependencia económica o financiera entre las partes; relación de parentesco entre las personas o sus administradores o directores, considerando al o la cónyuge, conviviente civil, ascendientes, descendientes y parientes, hasta el segundo grado de consanguinidad o afinidad; y comercialización de bienes o servicios idénticos o similares bajo una misma denominación o marca.
También destacan que no aplicará la facultad de tasación del SII para fusiones, divisiones, ni otros tipos de reorganizaciones con legítima razón de negocios.
Lo que falta
Pese a que Demócratas destaca varias aclaraciones que hizo el Ejecutivo al proyecto tributario, el documento enumera 17 temas que consideran deben ser “perfeccionados”.
Por ejemplo, señalan que se puede perfeccionar la redacción respecto a los abusos de formas jurídicas en la NGA para evitar “malas interpretaciones, sobre todo en las últimas indicaciones presentadas”.
También, en el marco del secreto bancario, proponen agregar que toda comunicación entre la institución financiera y el SII debiese ir con copia al contribuyente. Postulan que se deberían enviar al SII todas las transacciones para consolidar las 50 operaciones de cuentas distintas, en el marco del artículo que busca fiscalizar las transferencias bancarias reiteradas recibidas por un contribuyente.
Demócratas considera muy baja la multa por traslado de mercaderías falsas o sin pago de impuestos, de 20% al 300% de 1 UTA ($ 160.000 a $ 2.400.000). A su vez, critican la eliminación de los incentivos tributarios a las donaciones hasta 250 UTM ($ 16 millones) a legitimarios y asignatarios.
Si bien destacan que se reglamenta el nuevo comité ejecutivo y el consejo tributario con amplias facultades para servir de contrapeso a la dirección del SII, dado el tipo de designación de integrantes “vale la pena pensar si asegura la independencia que se busca o mejor ahorrar recursos”.
En cuanto a las exigencias de información a vendedores habituales de bienes muebles usados, piden aclarar el alcance de la obligación a cualquier operación de compra y venta que supere las 50 UTM o su equivalente en moneda extranjera que deberán efectuarse siempre a través de medios de pago electrónicos o cualquier otro medio de pago que permita la individualización del pagador.
Aunque destacan las mayores facultades que tendrá la Defensoría del Contribuyente (Dedecon), creen relevante tratar la gobernanza del SII junto con los grados de libertad de la defensoría para generar equilibrios entre las obligaciones y derechos.
La indicación al Art.89 será un “dique difícil de sortear”, ya que creen que un certificado de situación tributaria al día para las Pymes es “difícil de cumplir, por lo que debiese bastar con iniciación de actividades.
También, piden que haya “coherencia” entre el denunciante anónimo y el nuevo proceso de autodenuncia que se crea para contribuyentes, en el sentido que solo puede aplicarse a diferencias de impuestos que podrían fundarse en hechos constitutivos de delito tributario.
En cuanto al Consejo Tributario, cree relevante que no solo pueda opinar sobre las circulares del SII, sino también sobre los oficios que emitan el director nacional y los directores regionales en el ejercicio de su facultad de interpretar administrativamente las leyes tributarias
En caso de reorganización empresarial (fusión), se establece que la continuadora legal (absorbente) mantendrá el beneficio o la autorización otorgada a la absorbida para obtener de forma previa a la materialización de la exportación el reembolso del IVA exportador: “Habría que dejar expresamente establecido que ello no suspende ni interrumpe el plazo otorgado al exportador absorbido para materializar la exportación”, pide la tienda.
En consejo de gabinete, Boric pide a ministros acelerar aprobación de la reforma de pensiones y cumplimiento tributario: “No es fácil, pero las vamos a sacar adelante”
El Presidente de la República, Gabriel Boric, lideró este viernes un nuevo consejo de gabinete de ministros en La Moneda. La autoridad entregó palabras al inicio de la reunión, llamando a sus colaboradores a no relajarse y seguir adelante con sus tareas.
“Estamos en un momento de realizaciones, de cosechar lo que hemos ido sembrando y eso requiere mucho trabajo. La cosecha no emerge sola, por lo tanto, tenemos que estar con la gente y atentos a sus necesidades y materializando las reformas que hemos impulsado”, señaló el mandatario a sus secretarios de Estado.
Boric agregó que “sé que puede haber cansancio luego de dos años y medio, queda solo un año medio, pero queda mucho por hacer, no hay espacio para el relajo”.
El Presidente les solicitó “estar firmes con presencia activa y materializando los cambios con que nos hemos comprometido con el país. Estoy motivado, hay motivos para estar optimistas, pero no confiados, depende del trabajo que hagamos y esas son las tareas que debemos afinar”.
El mandatario destacó los avances en reforma de pensiones y el pacto fiscal, al señalar que “felicito el empeño del ministro Marcel y la ministra Jara, en que las reformas de cumplimiento tributario y de sistema de pensiones, que algunos llamaban incluso a desahuciar, estén avanzando y encaminadas. No es fácil, todavía quedan cosas por hacer pero las vamos a sacar adelante”.
Boric además reiteró que durante septiembre se va a ingresar y retomar la discusión sobre la eutanasia y el proyecto que termina con el Crédito con Aval del Estado (CAE) e instaura un nuevo mecanismo de financiamiento para la educación superior.
La encuesta elaborada por el Institutional Investor Research destaca cada año el desempeño de las mejores empresas y ejecutivos de Latinoamérica. Este año aparecieron en el listado compañías de México, Argentina, Panamá, Perú, Colombia, Uruguay y Chile.
Los reconocimientos fueron entregados en una ceremonia en la ciudad de Nueva York el jueves de esta semana. En la 15ª encuesta anual de equipos ejecutivos realizada entre febrero y marzo de 2024, más de 1.100 inversores, gestores de carteras y analistas de 505 firmas evaluaron a 322 empresas y más de 1.000 profesionales en 16 sectores.
Las firmas chilenas fueron las segundas más galardonadas después de las mexicanas con 27 representantes.
Entre las nacionales destacadas están AES Andes, Aguas Andinas, Banco de Chile, Banco Santander Chile, CAP, Cencosud, Colbún, Embotelladora Andina, Entel, Enel Américas, Enel Chile, ENGIE Energía Chile, Falabella, Latam Airlines, Parque Arauco y SMU.
Le siguieron las argentinas con seis firmas, entre las que figuran YPF, MercadoLibre, Pampa Energía, Despegar.com y Arcos Dorados; Colombia con Bancolombia y Cementos Argos; Perú con Credicorp; Panamá con Copa Holdings y Uruguay con DLocal.
Los ejecutivos de Chile se destacaron especialmente en el sector energético. Se premió como mejor CEO a Fabrizio Barderi de Enel Chile, José Ignacio Escobar de Colbún, Aurelio Bustilho de Enel Américas. Dentro de los CFO se reconoció a Giuseppe Turchiarelli de Enel Chile, Miguel Alarcón de Colbún, Eduardo Milligan Wenzel de ENGIE Energía Chile y Ricardo Roizen de AES Andes. También fueron galardonados en el sector de alimentos y bebidas Miguel Angel Peirano, CEO de Embotelladora Andina y su CFO Andrés Waine. En la categoría Real Estate se destacó al CEO de Parque Arauco, Eduardo Pérez Marchant, a su CFO Francisco Moyano y a Lauren Brown, Head of Investor Relations.
Marcelo Gálvez CEO de SMU y su CFO Arturo Silva Ortiz también fueron premiados, al igual que Inés Ostenrieder por su labor de CFO de Cencosud, quien actualmente se desempeña como gerente de finanzas en WOM.
En la categoría de transporte subieron al podio el CEO Latam, Roberto Alvo, su CFO Ramiro Alfonsin y Tori Creighton, la jefa de relaciones con inversionistas. Además, se destacó a Paula Salinas de CAP, quien también lidera la relación con inversionistas.